商用车在淡季展现出强劲韧性，出口与新能源领域成为显著亮点

文丨王俊

7 月，商用车内销步入传统淡季，产销数据环比呈现季节性回调，然而凭借出口增长强劲及新能源产品规模释放，行业整体产销仍维持同比双增态势。

同比攀升 环比下滑

7 月商用车产量达 32.8 万辆，环比减少 15.4%，同比增加 10.0%；销量为 31.7 万辆，环比下降 22.5%，同比增长 3.5%。1 月至 7 月，商用车累计生产 260.0 万辆，同比增长 8.4%；累计销售 261.4 万辆，同比增长 7.7%。在汽车市场整体面临压力的环境下，商用车已成为稳固汽车产业运行的重要支柱。

细分车型方面，7 月客车与货车两大板块同比均实现增长，但受淡季效应影响，产销数据环比出现不同程度的下行。

7 月客车产量 5.0 万辆，环比减少 14.1%，同比增加 14.2%；销量 4.7 万辆，环比下降 23.3%，同比增长 13.6%。在细分品类中，轻型客车表现亮眼，同比增速达两位数，主要归因于文旅通勤、县域及城乡公交更新换代带来的稳定需求；大中型客车走势分化，大型客车产销同比有所回落，主要系旅游客运市场阶段性调整所致。

作为商用车市场的基石，7 月货车产量为 27.8 万辆，环比减少 15.6%，同比增长 9.3%；销量为 27.0 万辆，环比下降 22.3%，同比增长 1.9%。究其原因，重卡市场受前期法规落地前用户集中采购导致 6 月部分需求透支，致使 7 月环比下滑，但同比仍保持增长，老旧货车淘汰置换提供了坚实支撑；轻卡市场保持稳健，实现两位数同比上涨，城配物流需求及新能源轻卡替代持续释放增量；微型货车市场表现稍弱，需求进一步向合规产品集聚。

7 月，从内外销维度分析，商用车国内销量为 19.6 万辆，环比骤降 29.1%，同比下滑 15.0%；出口销量达 12.1 万辆，环比减少 8.6%，同比大幅增长 59.6%。出口已跃升为对冲国内市场波动的核心增长引擎。

行业格局稳固 主流企业分化

观察主流企业产销数据，头部梯队格局保持相对稳定，但企业间分化程度进一步加剧，海外出口能力与新能源产品储备已成为拉开差距的关键变量。

北汽福田 7 月销量 5.1 万辆，环比下降 18.2%，同比增长 13.1%；1 月至 7 月累计销售 40.9 万辆，同比增长 10.7%。其轻卡基本盘稳固，重卡、新能源及出口业务同步贡献增量，稳居行业首位。

中国重汽 7 月销量 3.9 万辆，环比下降 21.7%，同比增长 25.4%；1 月至 7 月累计销量 29.3 万辆，同比增长 20.2%。重卡板块表现强势，海外出口为核心驱动力，在头部企业中增速领先，位居行业第二。

东风公司 7 月销量 2.1 万辆，环比下降 27.3%，同比下滑 7.2%；1 月至 7 月累计销量 24.6 万辆，同比增长 5.0%。单月面临压力，国内货运运价低迷抑制了订单需求，累计数据虽保持小幅增长，但企业正加速布局新能源与海外市场。

上汽商用车 7 月销量 2.7 万辆，环比下降 16.4%，同比增长 29.0%；1 月至 7 月累计销量 20.7 万辆，同比增长 28.4%。其增长主要由轻客、皮卡带动，新能源与海外市场双轮驱动，产品结构优化显著。

重庆长安 7 月销量 2.3 万辆，环比下降 24.1%，同比增长 8.7%；1 月至 7 月累计销量 17.9 万辆，同比增长 9.2%。其核心产品为微卡与小卡，深耕城乡市场，7 月受淡季影响环比出现明显回落。

一汽解放 7 月销量 1.8 万辆，环比大幅下降 29.6%，同比下滑 9.5%；1 月至 7 月累计销量 15.5 万辆，同比增长 2.8%。7 月受法规实施前抢单透支需求影响，环比跌幅较大，中轻卡业务守住了基本盘，累计销量微增。

江铃汽车 7 月销量 1.9 万辆，环比下降 20.5%，同比增长 11.4%；1 月至 7 月累计销量 14.3 万辆，同比增长 10.3%。其特点是轻卡、轻客作为支柱业务，城配及改装市场表现稳定，出口业务贡献了增量。

江淮汽车 7 月销量 1.6 万辆，环比下降 23.0%，同比增长 7.9%；1 月至 7 月累计销量 12.8 万辆，同比增长 8.1%。皮卡业务高速增长，货车板块表现平稳；海外业务持续发力，重卡市场小幅回暖。

陕汽集团 7 月销量 1.5 万辆，环比下降 26.1%，同比下滑 4.3%；1 月至 7 月累计销量 12.5 万辆，同比增长 4.4%。其产品结构以重卡为主，工程车与牵引车占比较高；7 月受基建淡季及国内市场需求减弱影响，出口业务有效对冲了部分压力。

徐工汽车 7 月销量 1.1 万辆，环比下降 17.8%，同比增长 34.6%；1 月至 7 月累计销量 8.1 万辆，同比增长 31.7%。其优势在于工程重卡，海外基建订单驱动增长，增速在前十企业中名列前茅。

总体而言，7 月商用车前十强企业中有六家实现同比增长，四家出现下滑。具备全球化运营能力与完整新能源产品线的企业，其竞争优势正持续扩大，而缺乏产品迭代能力的尾部厂商则面临更大的生存压力。

市场前景可期

纵观 7 月商用车市场，呈现出以下显著特征：

淡旺季特征显著，环比回落系季节性现象。由于部分用户赶在 6 月重型商用车 AEBS 强制法规实施前集中采购，提前释放了部分订单，加之 7 月高温与强降雨天气频发，物流及客运终端经营活跃度降低，渠道加速去库存，导致环比数据明显下滑，但同比仍保持增长，市场基本面未发生恶化。

出口成为最重要的增长极，内外市场呈现“冷热分明”态势。国内货运市场运价持续低位，终端投资意愿谨慎；而海外基建、物流及公共交通升级需求旺盛，东南亚、中东、非洲等市场持续发力，商用车出口占总销量比重进一步提升，有效对冲了国内需求波动，改变了过去单纯依赖国内市场的格局。

新能源渗透率持续提升，结构性增长逐步替代总量爆发式增长。新能源轻卡、轻客已在城配、公交、环卫等场景大规模落地；重卡领域的换电及混动车型加速渗透，不再单纯依赖政策补贴，其全生命周期运营成本优势正逐步获得客户认可。市场增长不再仅靠新增购车，更多源自存量车辆更新与能源动力形式的切换。

细分赛道热度不均，合规化倒逼产业升级。轻卡、轻型客车需求向好；大客、微货承压；重卡市场虽有政策置换托底，但受运价制约扩张有限。行业竞争已从单纯的价格比拼，转向 TCO 全生命周期成本、智能化配置、售后服务网络及海外渠道建设等综合实力的较量，合规车型持续挤压不合规产品的生存空间。

下半年商用车市场机遇与挑战并存。利好因素方面，老旧营运货车报废更新、以旧换新等政策持续落地，国七相关认证推进将带动存量置换需求；重大工程项目开工将逐步拉动重卡及工程类货车需求；海外市场需求具备中长期韧性，国内企业海外产品矩阵日益完善，出口有望继续维持高位；新能源技术迭代、电池成本下行及充换电基础设施逐步完善，将进一步拓宽新能源商用车应用场景，助推新能源渗透率继续走高。

综合行业走势预判，随着 8、9 月传统旺季的到来，商用车产销环比有望迎来修复，全年商用车市场将维持“总量平稳、结构向上，国内稳底盘、出口促增量”的发展态势。